مدت زمان مطالعه:3دقیقه

زمانی تحلیل بنیادی تنها راه تحلیل بازار به شمار میرفت

در تحلیل بنیادی تمام عوامل موثر در تعادل یا عدم تعادل بین عرضه وتقاضا موجود برای هر نوع سهام،کالا و… را در نظر گرفته میشود

تحلیل بنیادی میتواند پیش بینی کند که در یک زمان خاص قیمت ها به چه صورتی تغییر میکنند ولی در حین معامله تغییرات به قدری سریع است که فرصتی برای تحلیل یافتن انها وجود ندارد

پس چرا تحلیل تکنیکال به وجود امد؟

چون افراد در هر لحظه نمی توانستند وارد معاملات خود شوند و به دست اوردن سود به یک پروسه زمانبر تبدیل شده بود

تحلیل تکنیکال همانطور که امروزه می شناسیم اولین بار توسط چارلز داو و نظریه داو در اواخر دهه 1800 معرفی شد.  چندین محقق قابل توجه از جمله ویلیام پی همیلتون، رابرت ریا، ادسون گولد و جان مگی بیشتر به مفاهیم نظریه داو کمک کردند و به شکل‌گیری پایه آن کمک کردند. امروزه تجزیه و تحلیل تکنیکال تکامل یافته است و صدها الگو و سیگنال را در بر می گیرد که طی سال ها تحقیق توسعه یافته اند.

 

تحلیل فاندامنتال:

در حالی که تحلیل تکنیکال شامل بررسی نمودارها برای شناسایی الگوها یا روندها است، تحلیل بنیادی شامل بررسی گزارش های داده های اقتصادی و عناوین اخبار است

استفاده از عرضه و تقاضا به عنوان شاخصی برای اینکه قیمت می تواند به کجا برسد، آسان است. بخش سخت تجزیه و تحلیل همه عواملی است که بر عرضه و تقاضا تأثیر می گذارد .

شما باید دلایلی را درک کنید که چرا و چگونه برخی رویدادها مانند افزایش نرخ بیکاری بر اقتصاد و سیاست پولی یک کشور تأثیر می گذارد که در نهایت بر سطح تقاضا برای پول آن کشور تأثیر می گذارد.

ایده پشت این نوع تحلیل این است که اگر چشم انداز اقتصادی فعلی یا آینده یک کشور خوب است، پول آن باید تقویت شود.

هر چه اقتصاد یک کشور شکل بهتری داشته باشد، کسب و کارها و سرمایه گذاران خارجی بیشتری در آن کشور سرمایه گذاری خواهند کرد. این منجر به نیاز به خرید ارز آن کشور برای به دست آوردن آن دارایی ها می شود

 

برای مثال زمانی که ارزش دلار امریکا صعود میکند یعنی در مرحله اول اقتصاد ایالت متحده در حال بهبود و رشد میباشد

با بهتر شدن اقتصاد و افزایش نقدینگی در بازار و میان مردم ممکن است که بانک مرکزی نیاز به افزایش نرخ بهره برای کنترل نقدینگی و کاهش تورم داشته باشد

همین امر باعث جذب سرمایه گذاران خارجی میشود که امکان رشد شاخص دلار را در اینده نزدیک محتمل تر میکند

در نتیجه، ارزش دلار آمریکا احتمالاً در برابر سایر ارزها با تقاضای کمتر افزایش خواهد یافت.

 

 

 

تحلیل تکنیکال چیست؟

تحلیل تکنیکال شیوه ای است که الگوهای رفتاری قابل مشاهده و سنجش  را در الگوهای قابل تشخیصی سازماندهی می کند ،که در نتیجه با استفاده از انها میتوان احتمال وقوع یک احتمال بر دیگری را حدس زد و تمرکز معاملگران بر این است که بازار با توجه به رفتار گذشته خود چگونه عمل میکند

تجزیه و تحلیل تکنیکال را می توان برای هر امنیتی با داده های معاملاتی اعمال کرد. این شامل سهام،  قرار داد هاتی اتی ،  کالاها ، با درآمد ثابت، ارزها و سایر اوراق بهادار است. در واقع، تحلیل تکنیکال در   بازارهای  کالاها و فارکس که معامله‌گران  بر روی حرکات کوتاه‌مدت قیمت تمرکز می‌کنند، بسیار رایج‌تر است.

در سراسر صنعت، صدها الگو و سیگنال وجود دارد که توسط محققان برای حمایت از معاملات تحلیل تکنیکال توسعه داده شده است. تحلیلگران تکنیکال همچنین انواع متعددی از سیستم های معاملاتی را توسعه داده اند تا به آنها در پیش بینی و معامله بر اساس حرکات قیمت کمک کنند.

برخی از شاخص ها عمدتاً بر روی شناسایی روند فعلی بازار از جمله مناطق حمایت و مقاومت متمرکز هستند، در حالی که برخی دیگر بر روی تعیین قدرت یک روند و احتمال ادامه آن متمرکز هستند. شاخص‌های تکنیکال  رایج و الگوهای نموداری شامل خطوط روند، کانال‌ها، میانگین‌های متحرک و شاخص‌های حرکت هستند.

به طور کلی، تحلیلگران تکنیکال به انواع گسترده شاخص های زیر توجه می کنند:

  • روند قیمت
  • الگوهای نمودار
  • شاخص های حجم وحرکت
  • اسیلاتور ها
  • میانگین حرکت
  • سطوح حمایت و مقاومت

تفاوت تحلیل تکنیکال و فاندامنتال:

در تحلیل بنیادی، داده های گذشته و حال در نظر گرفته می شوند، در حالی که در تحلیل تکنیکال، تنها داده های گذشته در نظر گرفته می شوند.

 

تحلیل تکنیکال خوب به شما می گوید “چه زمانی”، تحلیل بنیادی خوب به شما می گوید “چرا“.

 

در بازارهای مالی، معامله‌گران معمولاً برای زمان‌بندی ورود و خروج از بازار به تحلیل تکنیکال تکیه می‌کنند، در حالی که همچنان به تقویم اقتصادی توجه می‌کنند تا از اخباری که می‌تواند بر نوسانات بازار تأثیر بگذارد و پتانسیل را تحریک کند، بهره ببرند

تحلیل USDCAD در هفته پیش رو:
تغییرات این هفته COT:
در این هفته Dealer ها 5353 کنتراکت به پوزیشن های Long اضافه
کردند و به مقدار 25452 کنتراکت از پوزیشن های Short کم کردند
که در مقابل Asset ها 13211 کنتراکت به پوزیشن های Short
اضافه کردند وهمچنین Leveraged ها 292 کنتراکت به پوزیشن
Short اضافه کردند و 5593 کنتراکت از پوزیشن Long کم کردند .

اخبار در این هفته :
در این هفته خبر خاصی نداریم فقط در کل هفته نشست اوپک را
داریم که میتواند بر بازار تاثیر بگذارد .

تحلیل بر اساس چارت هفتگی :
در تایم هفتگی همچنان که مشاهد میکنید قیمت دریک محدودی
مقاومتی قرار دارد با توجه به تغییرات آمار COT در این هفته
شاهد ضعف دالر کانادا در مقابل دالر آمریکا خواهیم بود که با
توجه به این تغییرات شاهد صعود قیمت تا محدودی 51.1 خواهیم
بود و تا زمانی که این محدوده را با قدرت نشکند شاهد صعودی
بیشتری نخواهیم بود در صورت شکست این محدود میتوان برای
قیمت های باالتر پوزیشن گرفت .فعال آغاز بازار در روز دوشنبه
را با صعود قیمت پیشبینی میکنیم

(طلا)

اخبار هفتگی تاثیر گذار روی طلا
1.حراج اوراق قرضه ده و سی ساله آمریکا در این هفته منتشر خواهد شد.

2.نشست سران اوپک جهت تصمیم گیری برای افزایش عرضه برای رفع فشار های ناشی از جنگ روسیه بر اروپا

COT

سنتیمنت بازار در هفته گذشته نشان میدهد که دست قدرتمند بازار همچون هفته قبل از پوزیشن لانگ خارج شده و مقدار کمی از حجم اردرهای خود را وارد شورت کرده است و در این هفته میتوان انتظار ورود قدرت بازار به معاملات شورت را داشت.

تحلیل تکنیکال و مشخص نمودن راه هفتگی
هم اکنون قیمت در یک ترند نزولی قرار دارد و قیمت در انتهای هفته گذشته یک رنج صعودی تشکیل داده است که اصلاح ترند نزولی میباشد در هفته آتی با توجه به تحلیل تکنیکال و پیش بینی های فاندامنتال انتظار ریزش قیمت داریم
نقاط ورود و خروج بصورت روزانه مشخص میشود اما هدف قیمتی ما برای هفته آینده هدف اول 1850 هدف دو 1820

نمودار یکماهه دلار به ین

ین ژاپن در یک روند صعودی همه مقاومتهای هفتگی را پشت سر گذاشته و با توجه به روند صعودی شاخص دلار در حال حاضر به دلیل تداوم ناامنی در منطقه اروپا انتظار ادامه صعود شاخص دلار و به تبع ادامه صعود ین تا ناحیه مقاومتی ماهانه 1.3350 را داریم

 

 

 

در تحلیل به سبک  cot reportهم معامله گران خرد به پوزیشن های خرید خود اضافه کرده اند اما مارکت معمولا در جهت خلاف معامله گران خرد رفتار کرده که این به معنی ادامه صعود نمودار دلار آمریکا به ین بر روی نمودار است.

و جدول پایین اخبار هفتگی ین ژاپن است که خبر مهم با توجه به صادراتی بودن کشور ژاپن و نیاز به نفت، نشست اپک در روز چهارشنبه خواهد بود

بررسی COT شاخص دلار:

در هفته گذشته با توجه به داده های به دست امده معامله گران خرد از پوزیشن های بای خود خارج شده و به میزان بیشتر به پوزیشن های short خود افزوده اند

Asset managers هم از پوزیشن های خرید و هم از پوزیشن های فروش بیرون امده اند

Leverage funds به میزان بیشتری از پوزیشن های سل خارج شده اند

در حال حاضر حدود 97% معامله گران خرد در پوزیشن sell

97% asset managers  در پوزیشن buy قرار دارند

پس شاخص دلار صعودی میباشد

 

بررسی اخبار شاخص دلار:

در هفته اتی اخبار مهم مربوط به شاخص دلار CPI  و PPI در روز چهارشنبه و پنج شنبه  میباشد که پیش بینی برای هر دو افزایشی است 

نشت این هفته اوپک که اهمیت بسیاری در تعیین اینده نفت دارد و روز چهرشنبه برگزار میشود

سخن رانی های فدرال رزرو در روز های سه شنبه و جمعه برگزار میشود

و دو اخبار مهم اوراق قرضه 10 ساله در روز چهارشنبه و اوراق قرضه 30 ساله در روز پنج شنبه که اهمیت بسیاری هم در شاخص دلار و هم دنیا ارز دیجیتال دارند

 

 

بررسی تکنیکال شاخص دلار:

شاخص دلار بعد از بریک اوت کردن از کانال مشخص شده و زدن پول بک به سقف کانال و زدن رنج در این منطقه احتمال شکست این سقف وجود دارد و این سقف هفتگی میباشد

محدود نوسان این هفته(102.50 تا 104.50)

بررسی هفتگی جفت ارز EUR/USD

 

بررسی cot یورو به دلار آمریکا: با توجه به داده های آماری در هفته گذشته معامله گران خرد  dealerها به تعداد خیلی زیادی کنتراکت long اضافه کرده اند و از پوزیشن های sell خود کم کرده اند ؛ در مقابلManager  Assetها به تعداد خیلی زیادی از کنتراکت های buy خود کم و به تعداد sell ها اضافه کرده اند نتیجه میگیریم بر اساس این اطلاعات روند یورو نزولی خواهدبود

 

اخبار یورو/دلار :  در اول این هفته در روز دوشنبه داده مربوط به تراز  تجاری فرانسه و اعتماد سرمایه گذار ناحیه یورو را داریم که پیش بینی ها برای هر دوی آنها  منفی است که باعث ضعف در یورو می شوند. در روز سه شنبه تولیدات صنعتی ایتالیا را داریم که پیش بینی  برای  آن نیز با توجه به بحران انرژی کم است و باعث ضعف یورو میشود

مهمترین خبر روز چهارشنبه سخنرانی لاگارد(رئیس بانک مرکزی اروپا ) را داریم که پیش بینی میشود بیشتر لحن او هاوکیش باشد و امیدی برای تقویت حداقلی برای یورو و در همان روز نشست اوپک را داریم که انتظار افزایش تولیدات نفتی  را داریم که به نفع اقتصاد  ناحیه یورو و بهبود اقتصاد ناحیه  یورو می شود در روز پنج شنبه خبر خاصی  برای یورو نداریم و در روز جمعه  CPI نهایی  فرانسه و  تولیدات صنعتی ناحیه یورو  را داریم که پیش بینی برای آنها منفی است

بر اساس خبرهای بنیادی این هفته یورو  در هفته اول با توجه به پیش بینی های منفی برای  شاخص های اقتصادی کاهش ارزش برابری یورو در برابر دلار آمریکا و در ادامه هفته با توجه به انتظارات  از افزایش تولیدات نفتی اوپک و دید مثبت به سخنرانی لاگارد انتظار صعود حداقلی برای  یورو را داریم

 

 

تحلیل تکنیکال یورو/ دلار :یورو در حال زدن رنج در کف قیمتی میباشد و با توجه به اخبار در ناحیه یورو  و شاخص دلار که روند صعودی برای هفته آینده مورد انتظار است یورو در هفته پیش رو انتظار حرکت در بازه 1.0350الی 1.0600 را دارد و شکستن کف قیمتی دور از انتظار نمیباشد.

بررسی هفتگی جفت ارز GBPUSD

 

بررسی COT پوند/دلار : در هفته گذشته باتوجه به داده های بدست آمده معامله گران خرد در جفت ارز GBPUSD  از پوزیشن های LONG خود خارج شده اند اما کماکان بیشترین درصد آنها در پوزیشین  LONG  قرار دارند.

این درحالی است که ASSET MANAGER ها به یک اندازه به پوزیشین های LONG  و  SHORT خود افزوده اند؛ ولی LEVEREGADED FOUND ها در این هفته فعالیت بالایی در پوند داشته اند و در هردو جهت از پوزیشین های خود خارج شده اند.( لورج فاندها در کف و سقف ها بیشترین فعالیت را دارند.)  

با توجه به این داده ها انتظار داریم پوند بریتانیا  در این هفته به نزول خود ادامه دهد اما در کف حمایتی پیش رو حمایت شود.

 

 

 

اخبار پوند/دلار : در این هفته با توجه به هفته دوم  ماه داده های آماری خاصی برای پوند منتشر نخواهد شد. در این هفته مهمترین خبر سخنرانی اعضای MPC در روز دوشنبه و همچنین اخبار مربوط به GDP  در روز پنچشنبه میباشد.

در طول هفته جاری  انتظار واکنش قیمتی به سخنرانی اعضای  کمیته بانک مرکزی بریتانیا و همچنین اخبار روز پنچشنبه ( نکته حایز اهمیت شاخص ها در روز پنچشنبه قبل از سشن لندن خواهد بود) را داریم.

همچنین در روز چهارشنبه نشست اپک برگزار خواهد شد و منظر داده های اوراق قرضه 10 ساله آمریکا خواهیم بود.

 

 

بررسی تکنیکال پوند/دلار :

در بررسی تکنیکال پوند/دلار در تایم فریم روزانه پس از شکست سطح حمایتی 1.25 و پولبک به سطح شکسته شده به نزول خود ادامه داده است.

از نظر پرایس اکشن نیز مومنتوم نزولی مشهود است و ضعف در اصلاح ها را داریم ؛ فعلا نشانی از برگشت قیمت نداریم و پوند میتواند به نزول خود تا ناحیه تقاضای 1.20 الی 1.21 ادامه دهد.

دامنه حرکتی قیمت برای هفته پیش رو کف حمایتی  1.20 تا سطح شکسته شده 1.26 پیشبینی میشود.